Три графика, которые, возможно, вот-вот сломаются по-крупному

taxfree — 29.11.2024

Эта статья не посвящена какой-то конкретной теме; скорее, она сфокусирована на некоторых графиках, которые выглядят так, будто вот-вот подадут сигнал о важном изменении тренда. В данном случае под "важным" понимается предстоящее движение продолжительностью не менее 3 месяцев. Для этой задачи я выбрал индикатор Special K (SPK).

Если вкратце об этом индикаторе, то он рассчитывается путем добавления дневного краткосрочного KST к промежуточному и долгосрочному рядам. В результате получается неровный индикатор, который имеет сильную тенденцию к пикам и впадинам в непосредственной близости от первичных вершин бычьего рынка и минимумов медвежьего рынка отслеживаемой цены.
Я подчеркиваю слово "тенденция", потому что SPK может развернуться намного позже цены во время усеченного цикла и преждевременно развернуться во время линейного восходящего или нисходящего тренда. К счастью, такие случаи являются скорее исключением, чем правилом. С помощью ретроспективы эти поворотные точки SPK легко обнаружить. К сожалению, мы живем в реальном мире, и нам нужны некоторые приемы, которые помогут выявить такие поворотные точки.
Поскольку СПК прослеживает относительно неровный путь, нарушение линии тренда - отличное начало. Еще одним полезным средством являются пересечения сигнальных линий. В данном случае сигнальная линия представляет собой 100-дневное сглаживание 100-дневной простой скользящей средней. Опыт показывает, что самые надежные сигналы обычно возникают при одновременном нарушении законной линии тренда и сигнальной линии.
Под термином "законная" я подразумеваю линию, которой касались или к которой приближались не менее трех раз и которая должна быть длиной не менее 6-9 месяцев, отражая тем самым тренд, схожий с сигнальной линией. И последнее замечание: в качестве подтверждения нарушения законной линии тренда или надежной МА должна быть возможность наблюдать и саму цену.

На графике 1, изображающем NYSE Composite, представлен отличный пример весны 2020 года, когда линия тренда и 200-дневная МА были пробиты одновременно с нарушением SPK и его сигнальной линии. Обратите внимание, что летом 2019 года сигнальная линия пережила несколько пересечений, но они не были связаны с прорывом линии тренда. Аналогичная комбинация пересечений сигнальной линии SPK произошла в 2023 году, но только в конце того же года зеленая линия тренда и сигнальная линия были совместно нарушены, что позже подтвердила цена. Переходим к настоящему времени, где мы можем построить линию как для индекса, так и для SPK. Обе они в настоящее время целы, но мало что говорят нам, кроме того, что бычий рынок затягивается. Я внимательно слежу за ними, потому что совместное нарушение, вероятно, приведет к появлению торгового диапазона, похожего на 2021 год, поскольку разрыв между сигнальной линией и самим SPK сократится. Я называю этот график устойчивым, потому что он не указывает на необходимость каких-либо действий в данный момент, но, безусловно, стоит следить за ним в будущем.



Европа выглядит уязвимой. Возможно, США в данный момент находятся в хорошей форме, но iShares MSCI Eurozone ETF (EZU) выглядит не так радужно. Начнем с того, что цена нарушила линию восходящего тренда бычьего рынка и 200-дневную MA. Кроме того, СПК завершил формирование вершины 2024 и опустился ниже своей сигнальной линии. Линия тренда бычьего рынка 2022-2024 для SPK остается нетронутой, но, учитывая другие пробои, вскоре, вероятно, уступит место после коррекционного ралли.



График 3 индекса доллара гораздо интереснее, так как индекс доллара предварительно вырвался из базы, а его SPK нарушил зеленую линию нисходящего тренда. Следующий вызов лежит на сигнальной линии, которая, вероятно, будет преодолена, если индекс сможет удержать прорыв.



Относительное действие акций малого капитала
На нашем последнем графике мы видим относительное действие акций малого капитала в виде Russell 2k ETF (IWM), который пережил предварительный прорыв вверх. Линия RS также находится выше 200-дневной MA, но мы не можем придавать этому большого значения из-за многочисленных вихревых движений, которые происходили с конца 2022 года. Что мы можем сказать, так это то, что СПК нарушил пунктирную нисходящую линию тренда 2021-24 годов, а также сигнальную линию. Все, что теперь требуется для позитивной долгосрочной картины RS, - это более решительное нарушение линии тренда RS и завершение потенциального основания в самом SPK.

Напоминаю, что подписка на декабрь в платный раздел блога открыта в посту Продлится до 30 ноября. Доступна подписка на месяц

Оставить комментарий

Популярные посты:

• Ранее
• Архив